ดอลลาร์สหรัฐเคลื่อนไหวทรงตัวขณะที่ตลาดรอการรายงาน NFP

FXStreet10 ม.ค. 2025 เวลา 12:16

ดอลลาร์สหรัฐซื้อขายทรงตัวเมื่อเทียบกับสกุลเงินหลักส่วนใหญ่
ความกังวลเรื่องเงินเฟ้อถูกพักไว้ขณะที่เทรดเดอร์มุ่งเน้นไปที่รายงานการจ้างงานที่จะมาถึง
ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ทรงตัวอยู่ที่ประมาณ 109.00 และคาดว่าจะมีความผันผวนในวันศุกร์นี้

ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งติดตามมูลค่าของดอลลาร์เมื่อเทียบกับสกุลเงินหลัก 6 สกุล ซื้อขายทรงตัวในวันศุกร์นี้ ที่ 109.17 ในขณะที่เขียน ก่อนรายงานการจ้างงานของสหรัฐฯ ที่จะประกาศในภายหลัง ตลาดกำลังพักความกังวลเรื่องเงินเฟ้อไว้ชั่วคราว ซึ่งเป็นประเด็นหลักตลอดสัปดาห์นี้ ความกังวลเหล่านั้นกำลังถูกย้ายไปอยู่เบื้องหลัง ขณะที่ตลาดหุ้นเอเชียกำลังจะปิดสัปดาห์นี้ด้วยการขาดทุนติดต่อกันห้าวัน

ปฏิทินเศรษฐกิจของสหรัฐฯ ในวันศุกร์นี้ค่อนข้างน่าสนใจ โดยมีการประกาศตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตร (NFP) เดือนธันวาคม และการอ่านค่าดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคเบื้องต้นของมหาวิทยาลัยมิชิแกนในเดือนมกราคม คาดการณ์ตัวเลข NFP อยู่ระหว่าง 100,000 ถึง 268,000 หากตัวเลขต่ำกว่า 100,000 จะทำให้ดอลลาร์สหรัฐ (USD) อ่อนค่าลงอย่างมาก ขณะที่ตัวเลขใกล้หรือสูงกว่า 268,000 จะทำให้ดอลลาร์สหรัฐแข็งค่าขึ้น

สรุปการเคลื่อนไหวของตลาด: รายงานการจ้างงานครั้งสุดท้ายของไบเดน

เวลา 13:30 GMT รายงานการจ้างงานของสหรัฐฯ สำหรับเดือนธันวาคมจะถูกประกาศ โดยมีองค์ประกอบสำคัญดังนี้:
- ตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตรคาดว่าจะมีคนงานใหม่ 160,000 คน เทียบกับ 227,000 คนในเดือนพฤศจิกายน
- อัตราการว่างงานคาดว่าจะคงที่ที่ 4.2%
- รายได้เฉลี่ยต่อเดือนคาดว่าจะลดลงเล็กน้อยเป็น 0.3% ในเดือนธันวาคมจาก 0.4% ในเดือนก่อนหน้า
เวลา 15:00 GMT มหาวิทยาลัยมิชิแกนจะประกาศการอ่านค่าดัชนีเบื้องต้นในเดือนมกราคม:
ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคคาดว่าจะคงอยู่ที่ 73.8 ลดลงเล็กน้อยจาก 74.0 ในเดือนก่อนหน้า
การคาดการณ์อัตราเงินเฟ้อของผู้บริโภคในระยะเวลา 5 ปีไม่มีการคาดการณ์ และอยู่ที่ 3% ในการอ่านค่าครั้งสุดท้ายของเดือนธันวาคม
ตลาดหุ้นดูซบเซาในวันศุกร์นี้ โดยตลาดหุ้นเอเชียคาดว่าจะปิดสัปดาห์นี้ด้วยการขาดทุนรายวันสำหรับจีนหรือญี่ปุ่น
เครื่องมือ CME FedWatch คาดการณ์ว่ามีโอกาส 93.1% ที่อัตราดอกเบี้ยจะคงที่ในระดับปัจจุบันในการประชุมเดือนมกราคม คาดการณ์ว่าธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) จะยังคงพึ่งพาข้อมูลด้วยความไม่แน่นอนที่อาจมีผลต่อเส้นทางเงินเฟ้อเมื่อประธานาธิบดีที่ได้รับเลือก โดนัลด์ ทรัมป์ เข้ารับตำแหน่งในวันที่ 20 มกราคม
อัตราผลตอบแทนของสหรัฐฯ อ่อนตัวลงเล็กน้อย โดยอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาล 10 ปี อยู่ที่ 4.689% ลดลงจากระดับสูงสุดในรอบเก้าเดือนที่ 4.728% ที่เห็นเมื่อวันพุธ

การวิเคราะห์ทางเทคนิคดัชนีดอลลาร์สหรัฐ: อีกสิบวัน

ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) กำลังเข้าสู่สิบวันสุดท้ายของการซื้อขายภายใต้ประธานาธิบดีโจ ไบเดน ก่อนการเข้ารับตำแหน่งของประธานาธิบดีที่ได้รับเลือก โดนัลด์ ทรัมป์ ในวันที่ 20 มกราคม คำถามคือจะมีการปรับตัวลงมากน้อยเพียงใด เนื่องจากมีความเห็นทั่วไปว่านโยบายของทรัมป์จะทำให้เกิดเงินเฟ้อและผลักดันดอลลาร์สหรัฐให้สูงขึ้น คาดว่าผู้ซื้อจะเข้ามาและผลักดัน DXY กลับขึ้นไปอย่างรวดเร็ว แม้ว่าตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตรจะอ่อนแอก็ตาม

ในด้านขาขึ้น สิ่งสำคัญคือเส้นแนวโน้มขาขึ้นสีเขียวสามารถยืนเป็นแนวรับได้ แม้ว่ามักจะไม่ใช่สถานการณ์ที่เกิดขึ้นต่อไป หาก DXY สามารถทะลุและยืนเหนือแนวต้านทางจิตวิทยาที่ 110.00 ได้ ระดับถัดไปคือ 110.79 เมื่อผ่านระดับนั้นไปแล้ว จะเป็นการยืดตัวไปถึง 113.91 ซึ่งเป็นจุดสูงสุดสองครั้งจากเดือนพฤศจิกายน 2023

ในทางตรงกันข้าม แนวรับแรกอยู่ที่ 107.35 ซึ่งตอนนี้กลายเป็นแนวรับ ระดับถัดไปที่อาจหยุดแรงขายคือ 106.52 โดยมีเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 55 วันที่ 106.72 เสริมความแข็งแกร่งให้กับบริเวณแนวรับนี้

US Dollar Index: Daily Chart

ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ: กราฟรายวัน

US Dollar FAQs

ดอลลาร์สหรัฐคืออะไร?

ดอลลาร์สหรัฐ (USD) เป็นสกุลเงินที่ใช้อย่างเป็นทางการในสหรัฐอเมริกา และเป็นสกุลเงินที่ใช้ 'โดยพฤตินัย' ของประเทศอื่น ๆ จำนวนมากที่มีการหมุนเวียนควบคู่ไปกับสกุลเงินท้องถิ่น เป็นสกุลเงินที่มีการซื้อขายกันมากที่สุดในโลก โดยคิดเป็นสัดส่วนมากกว่า 88% ของมูลค่าการซื้อขายแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศทั่วโลก หรือมีมูลค่าธุรกรรมเฉลี่ย 6.6 ล้านล้านดอลลาร์ต่อวันตามข้อมูลของปี 2022 หลังสงครามโลกครั้งที่สอง สกุลเงิน USD เข้ามารับช่วงต่อตำแหน่งสกุลเงินสำรองของโลกจากสกุลเงินปอนด์ของอังกฤษที่เป็นในประวัติศาสตร์ใหญ่ สกุลเงินดอลลาร์สหรัฐได้ถูกค้ำด้วยทองคำ จนกระทั่งเกิดข้อตกลง Bretton Woods ในปี 1971 เมื่อมาตรฐานการค้ำด้วยทองคำหมดไป

การตัดสินใจของธนาคารกลางสหรัฐส่งผลกระทบต่อดอลลาร์สหรัฐอย่างไร?

ปัจจัยเดียวที่สำคัญที่สุดที่ส่งผลต่อมูลค่าของดอลลาร์สหรัฐคือนโยบายทางการเงินซึ่งกำหนดโดยธนาคารกลางสหรัฐ (Fed) เฟดมีหน้าที่สองประการ: เพื่อให้บรรลุเสถียรภาพด้านราคา (ควบคุมอัตราเงินเฟ้อ) และส่งเสริมการจ้างงานเต็มรูปแบบ เครื่องมือหลักในการบรรลุเป้าหมายทั้งสองนี้คือการปรับอัตราดอกเบี้ย เมื่อราคาต่าง ๆ เพิ่มสูงขึ้นเร็วเกินไปและอัตราเงินเฟ้อสูงกว่าเป้าหมาย 2% ของเฟด ทางเฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยซึ่งจะหนุนค่าเงิน USD แต่เมื่ออัตราเงินเฟ้อลดลงต่ำกว่า 2% หรืออัตราการว่างงานสูงเกินไป เฟดอาจเลือกปรับลดอัตราดอกเบี้ยลง ซึ่งเป็นแรงกดดันต่อสกุลเงินดอลลาร์

Quantitative Easing คืออะไร และส่งผลต่อเงินดอลลาร์สหรัฐอย่างไร

ในสถานการณ์ที่รุนแรงมากจริง ๆ ทาง Federal Reserve ยังสามารถพิมพ์ดอลลาร์ออกมาเพิ่มเติมและออกมาตรการผ่อนคลายเชิงปริมาณ (QE) ได้ การทำ QE เป็นกระบวนการที่เฟดเพิ่มการไหลเวียนของสินเชื่อในระบบการเงินที่ติดขัดอยู่อย่างมาก โดยเป็นมาตรการทางนโยบายที่ไม่ได้เป็นมาตรฐานซึ่งใช้เมื่อสินเชื่อหมดเนื่องจากธนาคารจะไม่ให้กู้ยืมระหว่างกัน (เพราะกลัวคู่สัญญาจะผิดนัดชำระหนี้) ก็เป็นทางเลือกสุดท้ายเมื่อการลดอัตราดอกเบี้ยเพียงอย่างเดียวไม่น่าจะบรรลุผลลัพล์ที่จำเป็น ถือเป็นเครื่องทางเลือกสุดท้ายของเฟดในการต่อสู้กับวิกฤติสินเชื่อที่เกิดขึ้นระหว่างวิกฤตการณ์ทางการเงินครั้งใหญ่ในปี 2008 โดยเกี่ยวข้องกับการที่เฟดพิมพ์เงินดอลลาร์เพิ่มขึ้นและใช้เงินเหล่านั้นเพื่อซื้อพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งส่วนใหญ่มาจากสถาบันการเงินต่าง ๆ การทำ QE มักจะทำให้เงินดอลลาร์สหรัฐอ่อนค่าลง

Quantitative Tightening คืออะไร และส่งผลต่อเงินดอลลาร์สหรัฐอย่างไร

การกระชับเชิงปริมาณ (QT) เป็นกระบวนการย้อนกลับของการทำ QE โดยที่ Federal Reserve จะหยุดซื้อพันธบัตรจากสถาบันการเงินและไม่นำเงินต้นไปลงทุนใหม่จากพันธบัตรที่ถืออยู่เพื่อซื้อใหม่ ซึ่งมักจะเป็นปัจจัยบวกสำหรับสกุลเงินดอลลาร์สหรัฐ

ข้อจำกัดความรับผิดชอบ: เนื้อหาข้างต้นทำหน้าที่เป็นตัวช่วยในการใช้งานแพลตฟอร์มของเรา ไม่ได้ให้คำแนะนำในการซื้อขายและไม่ควรเป็นพื้นฐานของการตัดสินใจซื้อขายใดๆ